Studi: Setelah SVB, 200 Lebih Bank AS dalam Risiko

NEW YORK CITY - Menurut sebuah studi terbaru yang diterbitkan di Social Science Research Networkz, ada 186 bank di seluruh Amerika. Serikat (AS yang bisa bangkrut jika setengah dari deposan mereka menarik dana mereka dengan cepat. Resep yang sama karena serangkaian goncangan keuangan signifikan yang menjatuhkan Silicon Valley Bank (SVB) minggu lalu, memperingatkan dengan gaya krisis 2008.

Dilansir oleh The New Zealand Herald, studi tersebut memperingatkan ada 186 bank dalam posisi berisiko yang sama. Para ekonom tidak menyebutkan nama bank yang mereka yakini terancam.

"Perhitungan kami menunjukkan bank-bank ini tentu saja memiliki potensi risiko pelarian, tidak adanya intervensi atau rekapitalisasi pemerintah lainnya," tulis para ekonom.

"Bahkan jika hanya setengah dari deposan yang tidak diasuransikan yang memutuskan untuk menarik diri, hampir 190 bank memiliki potensi risiko penurunan nilai deposan yang diasuransikan, dengan potensi 300 miliar dolar AS simpanan yang diasuransikan dalam risiko," katanya.

Sementara pemerintah AS mengasuransikan simpanan bank hingga 250 ribu dolar AS, bank-bank yang berisiko ini memiliki sejumlah besar deposan yang tidak diasuransikan yang menurut penelitian lebih cenderung menarik dana mereka karena takut kehilangannya.

"Bank-bank juga memegang sejumlah besar aset mereka dalam instrumen keuangan yang sensitif terhadap suku bunga seperti obligasi pemerintah, yang sangat rentan terhadap kenaikan suku bunga," kata studi itu.

Peringatan krisis ekonomi

Sementara langkah-langkah yang cukup besar telah diambil untuk memberikan pelanggan SVB soft landing, pemerintah AS berjanji akan mendukung semua simpanan di bank, bahkan yang di atas 250 ribu dolar AS, ada sedikit lagi yang dapat dilakukan pemerintah.

Beberapa raksasa investasi, termasuk miliarder pengelola dana lindung nilai Bill Ackman, meminta jaminan penuh atas semua simpanan bank. Tapi, dengan 26,6 triliun dolar AS disimpan dalam deposito per September, untuk mengasuransikan semuanya akan menjadi hal yang luar biasa.

Dalam cuitan yang panjang pada hari Sabtu, Ackman memperingatkan krisis ekonomi karena dia memperkirakan bahwa pelanggan yang tidak diasuransikan akan menyebabkan bank raksasa bangkrut kecuali pemerintah turun tangan untuk menjamin dana mereka.

"(Pemerintah) memiliki sekitar 48 jam untuk memperbaiki kesalahan yang akan segera terjadi. Dengan membiarkan (SVB) gagal tanpa melindungi semua deposan, dunia telah menyadari apa itu deposito yang tidak diasuransikan, klaim tidak likuid tanpa jaminan pada bank yang gagal," tulisnya di Twitter.

"Tidak ada (JP Morgan, Citigroup atau Bank of America) mengakuisisi SVB sebelum pembukaan pada hari Senin, prospek yang saya yakini tidak mungkin terjadi, atau (pemerintah) yang menjamin semua simpanan SVB, suara hisapan raksasa yang akan Anda dengar adalah penarikan secara substansial semua simpanan yang tidak diasuransikan dari semua kecuali bank yang penting secara sistemik," ujarnya. .

Namun, jika pemerintah AS setuju untuk mengasuransikan setiap dolar dari triliunan yang disimpan di rekening bank AS, tidak jelas dari mana uang itu berasal.

Tiga bank runtuh dalam tiga hariPeringatan krisis ekonomi

Sistem perbankan AS mengalami gejolak beberapa hari minggu lalu dengan runtuhnya tiga pemain penting.

Silvergate Capital yang berbasis di California adalah yang pertama jatuh, mengumumkan telah melakukan likuidasi sukarela setelah merugi 1 miliar dolar AS pada kuartal terakhir, dengan sahamnya turun 67 persen.

Kurang dari 24 jam kemudian, SVB, bank terbesar ke-18 di negara itu, menjadi kurator. Itu adalah kegagalan bank terbesar kedua dalam sejarah AS, dan terbesar sejak krisis. 2008. Signature Bank yang berbasis di New York segera jatuh setelah itu, kegagalan ketiga bank AS dalam beberapa hari.

Regulator negara bagian AS mengatakan pihak berwenang harus campur tangan dan menutup bank. Dalam kasus SVB dan Signature Bank, pemerintah AS memutuskan untuk membebaskan batas asuransi sebesar 250 ribu dolar AS, yang berarti semua pelanggan akan mendapatkan uang mereka kembali.

"Semua deposan lembaga ini akan dibuat utuh," kata regulator.

"Langkah ini akan memastikan bahwa sistem perbankan AS terus menjalankan peran vitalnya dalam melindungi simpanan dan menyediakan akses kredit ke rumah tangga dan bisnis dengan cara yang mendorong pertumbuhan ekonomi yang kuat dan berkelanjutan".

Bank keempat, First Republic Bank yang bermarkas di San Francisco, tampak tertatih-tatih sebelum terselamatkan pada jam terakhir dengan suntikan likuiditas yang signifikan.

First Republic Bank mengalami pembantaian pasar saham ketika sahamnya turun 61,8 persen dalam satu hari pada Selasa (14/3), sebelum regulator AS mengumumkan 11 bank telah turun tangan untuk membantu institusi yang gagal itu.

Beberapa bank terbesar di AS dilaporkan mendepositokan 30 miliar dolar AS untuk membantu krisis likuiditas First Republic Bank.

"Dukungan dari sekelompok bank besar ini sangat disambut baik dan menunjukkan ketahanan sistem perbankan," kata regulator federal.

Bukan hanya bank AS yang terancam

Credit Suisse, bank investasi terbesar ketujuh di dunia, tampaknya berdiri di ujung jurang karena juga terpaksa menjual obligasi dengan kerugian.

Bank investasi yang berbasis di Zurich tahun lalu melaporkan kerugian 8 miliar dolar ASuntuk tahun 2022. Bank semakin terpukul ketika mengakui "kelemahan material" dalam pelaporan keuangannya.

Perdagangan di Credit Suisse ditangguhkan beberapa kali minggu ini karena saham anjlok dan pemegang saham terbesarnya, Bank Nasional Saudi, secara terbuka menyatakan tidak akan menyetorkan uang lagi ke pemberi pinjaman karena takut bangkrut.

Saudi National Bank, yang memegang 9,88 persen saham, mengatakan telah dilarang oleh regulator untuk mengambil lebih dari 10 persen, tapi itu tidak menghentikan kepanikan. Saham di bank Swiss turun menjadi 1,68 franc Swiss pada hari Kamis, harga terendah dalam sejarahnya.

Credit Suisse menerima bantuan dari Bank Nasional Swiss pada Kamis malam, mengumumkan bahwa mereka memiliki kapasitas untuk meminjam hingga 50 miliar franc Swiss. Ia juga mengatakan akan membeli kembali sebagian dari utangnya sendiri. Harga sahamnya sedikit pulih tetapi tetap rendah.

Pemerintahan Presiden AS, Joe Biden, bersikeras bahwa serangkaian kegagalan AS tidak menunjukkan pertumpahan darah yang akan datang serupa dengan tahun 2008.

Ketika Joe Biden berbicara kepada wartawan minggu lalu untuk mengumumkan asuransi semua simpanan di SVB dan Signature Bank, dia tidak dapat menggunakan kata "bailout".

"Ini poin penting: tidak ada kerugian yang ditanggung oleh wajib pajak.Izinkan saya ulangi: Tidak ada kerugian yang akan ditanggung oleh pembayar pajak," tegasnya.

Penasihat ekonomi utama Biden telah menegaskan untuk membandingkan keruntuhan SVB dengan kegagalan bank berturut-turut dari Krisis Keuangan Global.

"Sistem perbankan kita berada di tempat yang berbeda secara fundamental dibandingkan satu dekade lalu," kata Ketua Dewan Penasihat Ekonomi Gedung Putih, Cecilia Rouse, kepada wartawan.

"Reformasi yang dilakukan saat itu benar-benar memberikan ketahanan yang ingin kami lihat. Jadi kami memiliki keyakinan penuh pada regulator kami," ujarnya.